انتهى الأسبوع الأول من شهر مارس بزيادة ملحوظة في التقلبات عبر الأسواق المالية العالمية. كانت المحركات الرئيسية هي التوترات الجيوسياسية في الشرق الأوسط وبيانات سوق العمل الأمريكية الضعيفة بشكل غير متوقع. المخاوف بشأن اضطرابات شحنات النفط بالقرب من مضيق هرمز دفعت أسعار الطاقة إلى الارتفاع بشكل حاد، بينما أثارت أحدث الإحصاءات الاقتصادية الكلية من الولايات المتحدة تساؤلات جديدة حول قوة الدورة الاقتصادية.
وفقًا لأحدث تقرير، انخفضت الوظائف غير الزراعية في الولايات المتحدة بمقدار 92 ألف، بينما ارتفع معدل البطالة إلى 4.4%. عزز هذا المزيج المخاوف من أن سوق العمل الأمريكي قد يفقد زخمه تدريجيًا. في الوقت نفسه، تخلق أسعار الطاقة المرتفعة مخاطر تضخمية إضافية. ونتيجة لذلك، تدخل الأسواق في الأسبوع من 09 إلى 13 مارس في حالة حساسة للغاية حيث يمكن لكل من البيانات الاقتصادية الكلية والعناوين الجيوسياسية أن تؤدي إلى تحركات حادة في الأسعار.
بحلول إغلاق التداول يوم الجمعة، 06 مارس، أنهت الأدوات الرئيسية الأسبوع بالقرب من المستويات التالية: EUR/USD حوالي 1.1618، برنت بالقرب من 93.04، الذهب حوالي 5,171، الفضة حوالي 84.37، البيتكوين يتداول بالقرب من 67,616، والإيثريوم قريب من 1,978. تشكل هذه المستويات نقطة الانطلاق لتوقعات الأسبوع القادم الفنية.
EUR/USD
قضى زوج EUR/USD معظم الأسبوع الماضي تحت الضغط، متراجعًا من منطقة 1.18 إلى إغلاق أسبوعي بالقرب من 1.1618. حدثت الحركة على الرغم من ضعف بيانات العمل الأمريكية، مما يشير إلى أن الطلب على الدولار الأمريكي كأصل دفاعي لا يزال قويًا وسط عدم اليقين الجيوسياسي.
من الناحية الفنية، انزلق الزوج إلى ما دون مستوى 1.17، الذي كان يعمل سابقًا كدعم قصير الأجل مهم. فقدان هذا المستوى يزيد من احتمال أن يحاول البائعون اختبار مناطق أقل إذا استمر تجنب المخاطر في الهيمنة على معنويات السوق.
تقع مستويات المقاومة الأقرب حول 1.1660 و1.1700. إذا تمكن الزوج من العودة فوق هذه المنطقة، فقد تظهر الأهداف التالية بالقرب من 1.1760 و1.1800. على الجانب السفلي، يمكن رؤية الدعم بالقرب من 1.1545 و1.1530. قد يؤدي الكسر دون هذه المنطقة إلى فتح الطريق نحو 1.1480 وربما 1.1420.
الرؤية الأساسية: محايدة إلى هبوطية بينما يظل EUR/USD دون 1.1700، مع احتمال إعادة اختبار السوق لمنطقة الدعم 1.1545–1.1530.
نفط برنت
أصبح نفط برنت الأصل الأقوى أداءً في الأسبوع. ارتفعت الأسعار من حوالي 72.50 في نهاية فبراير إلى إغلاق بالقرب من 93.04، حيث لامست مستويات فوق 94 خلال جلسة الجمعة.
تعكس الزيادة السريعة في الأسعار إعادة تسعير المخاطر الجيوسياسية بعد التوترات التي تؤثر على طرق الشحن في الشرق الأوسط. يظل مضيق هرمز أحد أهم ممرات عبور النفط في العالم، وحتى الاضطرابات المحدودة يمكن أن تؤثر بشكل كبير على توقعات العرض العالمية.
من الناحية الفنية، اخترق برنت عدة مناطق مقاومة ودخل في اتجاه صعودي قوي. تقع مستويات المقاومة الأقرب حول 95.00 و98.00. إذا استمر الزخم الصعودي، فقد يصبح المستوى النفسي 100.00 الهدف الرئيسي التالي.
تُرى مستويات الدعم الآن بالقرب من 88.00 و86.30. قد يمتد التصحيح الأعمق نحو منطقة 83.50 إذا بدأ السوق في جني الأرباح بعد الارتفاع الأخير.
الرؤية الأساسية: صعودية بينما يظل برنت فوق منطقة الدعم 88.00–86.30.
الذهب (XAU/USD)
ظل الذهب مدعومًا خلال الأسبوع، على الرغم من أن التداول كان مصحوبًا بتقلبات كبيرة. بعد انخفاض قصير في وقت سابق من الأسبوع، تعافى المعدن وأنهى الجمعة بالقرب من 5,171.
يستمر الطلب على الذهب في الحصول على الدعم من عدم اليقين الجيوسياسي وبيانات التوظيف الأمريكية الأضعف، وكلاهما يزيد من الاهتمام بالأصول الآمنة. ومع ذلك، فإن الدولار الأمريكي القوي نسبيًا قد حد من وتيرة حركة المعدن الصعودية.
تقع مستويات المقاومة الأقرب بالقرب من 5,175 و5,205. إذا تمكن المشترون من كسر هذه المنطقة، فقد يظهر الهدف التالي بالقرب من 5,260.
يُرى الدعم حول 5,100 و5,060. إذا تم كسر هذه المستويات، فقد يحاول البائعون دفع السعر نحو منطقة 5,000.
الرؤية الأساسية: صعودية بينما يظل الذهب فوق 5,060.
الفضة (XAG/USD)
أظهرت الفضة تقلبات أقوى من الذهب خلال الأسبوع. بعد انخفاض حاد في وقت مبكر من الأسبوع، استعاد المعدن جزءًا من خسائره وأنهى الجمعة بالقرب من 84.37.
غالبًا ما تتصرف الفضة كأصل هجين، حيث تتفاعل مع الطلب على الملاذ الآمن والتغيرات في معنويات المخاطرة العالمية. يفسر هذا التقلبات الأوسع مقارنة بالذهب.
تقع مستويات المقاومة الأقرب بالقرب من 85.00 و86.80. إذا تمكن المشترون من كسر هذه المنطقة، فقد يتحرك السعر نحو 89.50.
تُرى مستويات الدعم بالقرب من 82.40 و81.65. إذا انخفض السعر إلى ما دون هذه المستويات، فقد يظهر الهدف التالي بالقرب من 79.00.
الرؤية الأساسية: صعودية بحذر بينما يظل السعر فوق 82.40.
البيتكوين (BTC/USD)
أظهرت البيتكوين تقلبات قوية خلال الأسبوع. ارتفعت العملة المشفرة نحو 74,000 في منتصف الأسبوع لكنها تراجعت لاحقًا إلى منطقة 67,000.
في الوقت الحالي، تتداول البيتكوين حول 67,616، مما يشير إلى أن السوق لم يحدد بعد اتجاهًا واضحًا. يشير عدم القدرة على الحفاظ على الأسعار فوق 70,000 إلى أن المشترين لا يزالون يواجهون مقاومة قوية.
تقع مستويات المقاومة الأقرب حول 71,350 و74,000. إذا تمكن السعر من كسر هذه المنطقة، فقد تظهر الأهداف التالية بالقرب من 76,500.
تُرى مستويات الدعم بالقرب من 67,400 و66,300. قد يؤدي الكسر دون هذه المستويات إلى زيادة الضغط نحو 65,300.
الرؤية الأساسية: محايدة مع ميل هبوطي طفيف بينما تظل البيتكوين دون منطقة المقاومة 71,350–74,000.
الإيثريوم (ETH/USD)
اتبعت الإيثريوم بشكل عام مسار البيتكوين لكنها أظهرت قوة نسبية أضعف. بعد ارتفاعها لفترة وجيزة فوق 2,100، انخفض السعر وأنهى الأسبوع بالقرب من 1,978.
عادةً ما تتفاعل العملات البديلة بشكل أقوى مع التحولات في معنويات السوق، وتظل الإيثريوم عرضة للخطر إذا تدهورت شهية المخاطرة بشكل أوسع.
تقع مستويات المقاومة الأقرب بالقرب من 2,020 و2,095. قد يسمح الاختراق فوق هذه المنطقة للسعر بالتحرك نحو 2,160–2,200.
تقع مستويات الدعم بالقرب من 1,955 و1,930. إذا تم كسر هذه المستويات، فقد يظهر الهدف التالي نحو الأسفل بالقرب من 1,900.
الرؤية الأساسية: محايدة إلى هبوطية بينما تظل الإيثريوم دون 2,020–2,095.
مجموعة التحليل في NordFX
إخلاء المسؤولية: هذه المواد ليست توصية استثمارية أو دليل للعمل في الأسواق المالية وهي لأغراض إعلامية فقط. التداول في الأسواق المالية محفوف بالمخاطر ويمكن أن يؤدي إلى خسارة كاملة للأموال المودعة.
