يبدأ الأسبوع والأسواق تستوعب ثلاثة تحولات: فوز الديمقراطيين بمجلسي الكونغرس بعد انتخابات التجديد النصفي في 3 نوفمبر، وتراجع برنت بنحو 14% إلى ما دون $100، وتقرير قوي للوظائف الأمريكية، إذ ارتفعت الوظائف غير الزراعية بمقدار 165K مقابل توقعات بنحو 59–65K، وانخفض معدل البطالة إلى 4.1% واقتربت احتمالات رفع الفائدة في ديسمبر من 78%. وكان الدولار قريباً من أدنى مستوى في شهر يوم الخميس قبل أن يرتفع يوم الجمعة بعد بيانات الوظائف، بينما أدى بيع الأسهم بقيادة قطاع الذكاء الاصطناعي إلى خفض عوائد سندات الخزانة ودفع بيتكوين نحو $75,000. ويشكل مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي لشهر أكتوبر يوم الثلاثاء الاختبار التالي للنقاش حول الفيدرالي.
أسعار الإغلاق، الجمعة 6 نوفمبر: EUR/USD – 1.1140 | Brent – $97.75 | الذهب – $4,079.50 | الفضة – $51.97 | بيتكوين – $76,038 | إيثيريوم – $2,245.80
التقويم الرئيسي، 9–13 نوفمبر: الثلاثاء 10 – مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي (أكتوبر)؛ الأربعاء 11 – يوم المحاربين القدامى في الولايات المتحدة (إغلاق سوق السندات)؛ الخميس 12 – الناتج المحلي الإجمالي البريطاني للربع الثالث (Q3)؛ الجمعة 13 – مؤشر أسعار المنتجين الأمريكي PPI (أكتوبر).
الأداة | الإغلاق 6 نوفمبر | الأسبوع السابق | التغير الأسبوعي | السيناريو الأساسي |
EUR/USD | 1.1140 | 1.1160 | −0.2% | 1.1050–1.1230 |
Brent | $97.75 | $113.10 | −13.6% | $92–$104 |
الذهب | $4,079.50 | $3,884.90 | +5.0% | $3,950–$4,200 |
الفضة | $51.97 | $49.14 | +5.8% | $49.50–$54.50 |
بيتكوين | $76,038 | $77,302 | −1.6% | $72,000–$80,000 |
إيثيريوم | $2,245.80 | $2,243.75 | +0.1% | $2,050–$2,400 |
EUR/USD
أغلق عند 1.1140 (الأسبوع السابق 1.1160). خسر اليورو 0.2% خلال الأسبوع، وضعف يوم الجمعة بعد أن رفعت بيانات الوظائف الأمريكية القوية احتمالات رفع الفائدة الأمريكية في ديسمبر إلى نحو 78%، رغم أن الدولار كان قرب أدنى مستوى في شهر في وقت سابق من الأسبوع.
المقاومة: 1.1168 / 1.1223 / 1.1260 – الدعم: 1.1113 / 1.1050 / 1.1026
النظرة الأساسية: يبقى الزوج قرب نطاق 1.1105–1.1170 بينما يحدد مؤشر أسعار المستهلك لشهر أكتوبر ما إذا كانت توقعات رفع الفائدة ستتعزز أم تتراجع. قد تعيده قراءة ضعيفة نحو 1.1223–1.1260، بينما يفتح الإغلاق دون 1.1105 الطريق نحو 1.1050 و1.1026. السيناريو الأساسي: 1.1050–1.1230.
خام برنت
أغلق عند $97.75 (الأسبوع السابق $113.10). تراجع برنت 13.6% خلال الأسبوع، في أكبر انخفاض أسبوعي منذ فترة كوفيد، بما في ذلك هبوط بنسبة 9.2% إلى $94.11 يوم الأربعاء. وأعاد هجوم على سفينة تجارية قرب مضيق هرمز الأسعار نحو $98 في أواخر الأسبوع، لكن برنت بقي دون $100.
المقاومة: $100 / $105 / $113 – الدعم: $94 / $92.50 / $90
النظرة الأساسية: يتماسك النفط بعد إعادة ضبط حادة، وتبقى أخبار هرمز أبرز مخاطر الصعود بينما تحد مخاوف التضخم المتراجعة من الارتدادات. الحفاظ على $94 يبقي احتمال الارتداد نحو $100–105 قائماً، بينما يفتح كسر إغلاق الأربعاء عند $94.11 الطريق نحو $92.50. السيناريو الأساسي: $92–$104.
الذهب (XAU/USD)
أغلق عند $4,079.50 (الأسبوع السابق $3,884.90). ارتفع الذهب 5.0% خلال الأسبوع، متعافياً من أدنى مستوى في عام في بداية الأسبوع مع تراجع عوائد سندات الخزانة وضعف الدولار بعد انتخابات التجديد النصفي. وتراجع من $4,148 يوم الجمعة بعدما عززت بيانات الوظائف القوية توقعات رفع الفائدة.
المقاومة: $4,100 / $4,148 / $4,200 – الدعم: $4,000 / $3,950 / $3,870
النظرة الأساسية: إيجابية ما دام المعدن فوق $4,000، ويبقى مؤشر أسعار المستهلك العامل الحاسم. فقراءة مرتفعة تعيد إحياء توقعات رفع الفائدة وتهدد مستوى $4,000، بينما تفتح قراءة ضعيفة الطريق نحو $4,148–4,200. السيناريو الأساسي: $3,950–$4,200.
الفضة (XAG/USD)
أغلقت عند $51.97 (الأسبوع السابق $49.14). ارتفعت الفضة 5.8% خلال الأسبوع، وعادت فوق $50 بعد أن هبطت إلى أدنى مستوى منذ نوفمبر 2025 في بداية الأسبوع، وتداولت قرب $53 يوم الخميس قبل أن تتراجع.
المقاومة: $52.35 / $53.00 / $55.00 – الدعم: $51.00 / $50.00 / $48.86
النظرة الأساسية: تتبع الفضة الذهب بحساسية أعلى، لذا من المرجح أن تكون التحركات في الاتجاهين أكثر حدة. الحفاظ على $50 يبقي التعافي سليماً، بينما يعيد فقدان هذا المستوى قاع $48.86 المسجل في 2 نوفمبر إلى الواجهة. السيناريو الأساسي: $49.50–$54.50.
بيتكوين (BTC/USD)
أغلق عند $76,038 (الأسبوع السابق $77,302). خسر بيتكوين 1.6% خلال الأسبوع واختبر $75,000 مع ضغط بيع الأسهم بقيادة الذكاء الاصطناعي على شهية المخاطرة ورفع تقرير الوظائف القوي توقعات رفع الفائدة الأمريكية.
المقاومة: $77,300 / $80,000 / $82,000 – الدعم: $75,000 / $72,000 / $68,000
النظرة الأساسية: $75,000 هو المستوى الذي يجب مراقبته. فالإغلاق اليومي دونه يعرّض قاع الأسبوع للخطر ويفتح الطريق نحو $72,000، بينما يخفف التعافي فوق $77,300 الضغط. السيناريو الأساسي: $72,000–$80,000.
إيثيريوم (ETH/USD)
أغلق عند $2,245.80 (الأسبوع السابق $2,243.75). بقي إيثر شبه مستقر خلال الأسبوع (+0.1%) بعد أن هبط خلاله إلى أدنى مستوى في ثلاثة أشهر، ولا يزال اتجاهه مرتبطاً بالأسهم وشهية المخاطرة.
المقاومة: $2,300 / $2,380 / $2,500 – الدعم: $2,200 / $2,050 / $2,000
النظرة الأساسية: بصفته الأصل المشفر الأعلى حساسية، من المرجح أن يضخّم إيثر أي تحرك لبيتكوين. الدعم عند $2,200 هو الاختبار الأول، بينما يلزم التعافي فوق $2,380 للإشارة إلى الاستقرار. السيناريو الأساسي: $2,050–$2,400.
الخلاصة
يتوقف الأسبوع المقبل على مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي لشهر أكتوبر يوم الثلاثاء، الذي سيؤكد أو يخفف توقعات رفع الفائدة الأمريكية في ديسمبر بعد تقرير الوظائف القوي، وعلى استمرار تحرك الدولار والعوائد بعد انتخابات التجديد النصفي. ويظل النفط المقياس الجيوسياسي الرئيسي بعد هبوطه الحاد، بينما تبقى العملات المشفرة مرتبطة بالأسهم وتدفقات الأموال. أسعار الإغلاق يوم الجمعة 6 نوفمبر والسيناريوهات الأساسية: EUR/USD 1.1140 (1.1050–1.1230); Brent $97.75 ($92–$104); الذهب $4,079.50 ($3,950–$4,200); الفضة $51.97 ($49.50–$54.50); بيتكوين $76,038 ($72,000–$80,000); إيثيريوم $2,245.80 ($2,050–$2,400).
مجموعة NordFX للتحليل
تحذير المخاطر: هذه المادة مقدمة لأغراض إعلامية فقط ولا تشكل نصيحة استثمارية أو توصية بشراء أو بيع أي أداة مالية. ينطوي تداول الفوركس وعقود الفروقات والعملات المشفرة على مستوى عالٍ من المخاطر وقد لا يناسب جميع المستثمرين. الأداء السابق ليس مؤشراً على النتائج المستقبلية. قد تخسر جزءاً من رأس مالك المستثمر أو كله؛ تداول فقط بأموال يمكنك تحمل خسارتها.
العودة العودة
