تدخل الأسواق الأسبوع الجديد والدولار قرب أعلى مستوياته في 19 شهراً، فيما تتصدر توقعات رفع أسعار الفائدة المشهد في جميع فئات الأصول. جاء مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي لشهر أكتوبر عند 0.4% مقابل توقعات 0.3%، والمؤشر الأساسي عند 0.3%، ما أبقى احتمال رفع الفيدرالي للفائدة في ديسمبر قائماً بقوة بعد أن ثبّت الفيدرالي الفائدة عند 3.75–4.00% في 28 أكتوبر مع معارضة عضوين يفضلان الرفع. أما مؤشر أسعار المنتجين يوم الجمعة فجاء عند 0.3% مقابل 0.4% متوقعة، ما وفّر ارتياحاً محدوداً فقط. تراجع الذهب إلى قرب أدنى مستوياته في عام، وهبطت الفضة دون 49 دولاراً، وتذبذب خام برنت بين نحو 89 و98 دولاراً على وقع أنباء أمريكا–إيران ومضيق هرمز، وضغط تغيير في قيادة إنفيديا على أسهم التكنولوجيا والعملات الرقمية. هبط البيتكوين دون 70,000 دولار لأول مرة منذ أغسطس، وتراجع الإيثيريوم دون 2,000 دولار، ويتداول EUR/USD قرب أدنى مستوى له في 52 أسبوعاً. وتمثل مبيعات التجزئة الأمريكية وأرباح إنفيديا يوم الثلاثاء، ثم محضر اجتماع FOMC يوم الأربعاء، الاختبارات التالية.
أسعار الإغلاق يوم الجمعة 13 نوفمبر (البيتكوين والإيثيريوم حتى صباح السبت): EUR/USD – 1.1022 | Brent – $96.13 | الذهب – $3,887.60 | الفضة – $48.65 | البيتكوين – $67,234 | الإيثيريوم – $1,898.15
أبرز الأحداث، 16–20 نوفمبر: الإثنين 16 – بيانات النشاط الاقتصادي في الصين، مؤشر أسعار المستهلكين في كندا، كلمتا رئيس الفيدرالي وارش وويليامز؛ الثلاثاء 17 – مبيعات التجزئة الأمريكية (أكتوبر)، أرباح إنفيديا؛ الأربعاء 18 – محضر اجتماع FOMC، مؤشر أسعار المستهلكين البريطاني (أكتوبر)؛ الخميس 19 – مؤشر الفيدرالي في فيلادلفيا، مؤشر أسعار المستهلكين في اليابان؛ الجمعة 20 – مبيعات التجزئة البريطانية، مراجعة موديز للتصنيف البريطاني، ثقة المستهلك الأمريكي (النهائي).
الأداة | الإغلاق 13 نوفمبر | الأسبوع السابق | التغير الأسبوعي | السيناريو الأساسي |
EUR/USD | 1.1022 | 1.1144 | −1.1% | 1.0950–1.1130 |
Brent | $96.13 | $98.32 | −2.2% | $89–$100 |
الذهب | $3,887.60 | $4,074.90 | −4.6% | $3,750–$4,000 |
الفضة | $48.65 | $51.94 | −6.3% | $46.00–$51.50 |
البيتكوين | $67,234 | $75,847 | −11.4% | $62,000–$72,000 |
الإيثيريوم | $1,898.15 | $2,240.78 | −15.3% | $1,700–$2,100 |
EUR/USD
أغلق عند 1.1022 (الأسبوع السابق 1.1144). خسر اليورو 1.1% خلال الأسبوع وتراجع في أربع جلسات متتالية منذ إغلاق الإثنين عند 1.1224، ولامس 1.1020 يوم الجمعة وأنهى الأسبوع قرب أدنى مستوى له في 52 أسبوعاً. أبقت بيانات التضخم الأمريكية القوية وتسعير رفع الفائدة في ديسمبر الطلب على الدولار مرتفعاً، ولم تمنح قراءة مؤشر أسعار المنتجين الأضعف اليورو دفعة دائمة.
المقاومة: 1.1055 / 1.1090 / 1.1164 – الدعم: 1.1000 / 1.0950 / 1.0900
الرؤية الأساسية: يبقى الانحياز سلبياً ما دام تسعير رفع الفائدة الأمريكية قائماً، مع كون مبيعات التجزئة يوم الثلاثاء ومحضر اجتماع FOMC يوم الأربعاء أبرز عوامل التقلب. الإغلاق اليومي دون 1.1000 سيفتح الطريق نحو 1.0950 و1.0900، بينما التعافي فوق 1.1055 سيخفف الضغط. السيناريو الأساسي: 1.0950–1.1130.
خام برنت
أغلق عند $96.13 (الأسبوع السابق $98.32). خسر برنت 2.2% خلال الأسبوع، لكن المسار كان متقلباً: هبوط 5.9% يوم الإثنين إلى $92.57 على آمال الدبلوماسية الأمريكية–الإيرانية، وأدنى مستوى عند $89.16 يوم الثلاثاء، ثم ارتداد 3.3% يوم الخميس مع بقاء الحصار الأمريكي ومخاطر هرمز في دائرة الاهتمام. وأضاف يوم الجمعة 0.3%.
المقاومة: $97.13 / $98.43 / $100 – الدعم: $92.50 / $89.16 / $85
الرؤية الأساسية: يبقى النفط مدفوعاً بالعناوين الإخبارية داخل نطاق $90–$98. اختراق $98.43 سيعيد استهداف $100، بينما خسارة $92.50 ستعيد القاع عند $89.16 إلى الواجهة. السيناريو الأساسي: $89–$100.
الذهب (XAU/USD)
أغلق عند $3,887.60 (الأسبوع السابق $4,074.90). خسر الذهب 4.6% خلال الأسبوع بعد هبوط 2.1% يوم الثلاثاء إثر بيانات التضخم القوية وتراجع 2.9% يوم الخميس لامس خلاله $3,857 قرب أدنى مستوياته في عام. ولا يزال عائد السندات الأمريكية لأجل 10 سنوات عند نحو 5.1% والدولار القوي يضغطان على المعدن. وانتهى يوم الجمعة دون تغير يُذكر.
المقاومة: $3,927 / $4,000 / $4,030 – الدعم: $3,857 / $3,800 / $3,750
الرؤية الأساسية: يبقى الذهب تحت الضغط ما دامت توقعات رفع الفائدة قائمة. الحفاظ على $3,857 هو الاختبار الأول، وكسره إلى الأسفل سيفتح الطريق نحو $3,800 و$3,750. ويلزم العودة فوق $4,000 للإشارة إلى الاستقرار. السيناريو الأساسي: $3,750–$4,000.
الفضة (XAG/USD)
أغلقت عند $48.65 (الأسبوع السابق $51.94). خسرت الفضة 6.3% خلال الأسبوع، وبلغت ذروتها عند $53.78 يوم الثلاثاء قبل أن تنزلق 2.8% يوم الجمعة، مع أدنى مستوى يوم الجمعة عند $48.41.
المقاومة: $50.00 / $52.00 / $53.50 – الدعم: $48.41 / $47.50 / $46.00
الرؤية الأساسية: تتبع الفضة الذهب بمعامل بيتا أعلى، لذا من المرجح أن تكون الحركات في أي اتجاه أشد حدة. الحفاظ على $48.41 يُبقي احتمال الارتداد نحو $50 قائماً، بينما الإغلاق دونه يفتح الطريق نحو $47.50 و$46.00. السيناريو الأساسي: $46.00–$51.50.
البيتكوين (BTC/USD)
يتداول عند $67,234 صباح السبت (الأسبوع السابق $75,847). خسر البيتكوين 11.4% خلال الأسبوع، بما في ذلك هبوط 4.4% يوم الجمعة دفعه دون 70,000 دولار لأول مرة منذ أغسطس. وقد ضغط ضعف الأسهم المرتبطة بالذكاء الاصطناعي وتصاعد توقعات رفع الفائدة على شهية المخاطرة، وتراجعت تداولات عطلة الأسبوع إلى نحو $66,500.
المقاومة: $70,000 / $71,500 / $74,000 – الدعم: $66,500 / $65,000 / $62,000
الرؤية الأساسية: تحوّل مستوى $70,000 من دعم إلى مقاومة. الفشل في استعادته يُبقي $66,500 و$65,000 في الحسبان، بينما التعافي فوق $71,500 سيخفف الضغط. وتبقى الأسهم وأرباح إنفيديا وتدفقات الصناديق المحركات الرئيسية. السيناريو الأساسي: $62,000–$72,000.
الإيثيريوم (ETH/USD)
يتداول عند $1,898.15 صباح السبت (الأسبوع السابق $2,240.78). خسر الإيثر 15.3% خلال الأسبوع، بما في ذلك هبوط 4.5% يوم الجمعة، وتراجع دون 2,000 دولار. وباعتباره أصلاً رقمياً ذا بيتا أعلى، فقد كان يضخّم حركات البيتكوين.
المقاومة: $2,000 / $2,056 / $2,135 – الدعم: $1,880 / $1,800 / $1,700
الرؤية الأساسية: يمثل $2,000 المستوى الواجب استعادته. الدعم عند $1,880 هو الاختبار الأول، وكسره سيفتح الطريق نحو $1,800 و$1,700. السيناريو الأساسي: $1,700–$2,100.
الخلاصة
يعتمد الأسبوع المقبل على ما إذا كانت البيانات الأمريكية وتصريحات الفيدرالي ستؤكد تسعير رفع الفائدة في ديسمبر أم ستخففه، مع كون مبيعات التجزئة وأرباح إنفيديا يوم الثلاثاء ومحضر اجتماع FOMC يوم الأربعاء أبرز محطات الاختبار. ويظل النفط المقياس الجيوسياسي الرئيسي، فيما ترتبط العملات الرقمية ارتباطاً وثيقاً بالأسهم وشهية المخاطرة. أسعار الإغلاق يوم الجمعة 13 نوفمبر (البيتكوين والإيثيريوم حتى صباح السبت) والسيناريوهات الأساسية: EUR/USD 1.1022 (1.0950–1.1130)؛ Brent $96.13 ($89–$100)؛ الذهب $3,887.60 ($3,750–$4,000)؛ الفضة $48.65 ($46.00–$51.50)؛ البيتكوين $67,234 ($62,000–$72,000)؛ الإيثيريوم $1,898.15 ($1,700–$2,100).
مجموعة NordFX التحليلية
إخلاء مسؤولية المخاطر: هذه المادة مقدمة لأغراض إعلامية فقط ولا تشكل نصيحة استثمارية أو توصية بشراء أو بيع أي أداة مالية. ينطوي التداول في الفوركس وعقود الفروقات والعملات الرقمية على مستوى عالٍ من المخاطر وقد لا يناسب جميع المستثمرين. الأداء السابق ليس مؤشراً على النتائج المستقبلية. قد تخسر جزءاً من رأس المال المستثمر أو كله؛ تداول فقط بأموال يمكنك تحمّل خسارتها.
العودة العودة
