स्वैप, स्प्रेड और वह हर चीज जिसे आपको फॉरेक्स बाजार कमीशनों के बारे में जानने की आवश्यकता है

कई नए लोगों के लिए अपना पहला ट्रेड खोलते समय एक ऋणात्मक बैलेंस देखना एक आश्चर्य की बात है, भले ही कीमत में कोई बदलाव नहीं आया हो। उस समय यह समझ में आता है कि ब्रोकर एक कारण के लिए अपनी सेवाएँ प्रदान करता है, और आपको वित्तीय परिसंपत्तियों और कुछ व्यापारिक स्थितियों तक पहुँचने के लिए भुगतान करना पड़ता है। यह आश्चर्य की बात नहीं है, क्योंकि ब्रोकर न केवल आपके और वैश्विक वित्तीय बाजार के बीच एक मध्यस्थ है, बल्कि एक वाणिज्यिक कंपनी भी है जिसे अपने संस्थापकों को लाभ पहुँचाना चाहिए।

इसलिए, प्रभावी जोखिम प्रबंधित करने के लिए, एक ट्रेडर को न केवल कमीशन की गणना करने में, बल्कि इसके गठन के सिद्धांतों को भी समझने में सक्षम होना चाहिए। इससे यह समझ में आता है कि वैश्विक बाजार कैसे काम करता है और इस रहस्य को उजागर करता है कि NordFX सहित ब्रोकरेज कंपनी कैसे और किस पर पैसा बनाती है।

ब्रोकर किस पर पैसा बनाते हैं?

फॉरेक्स बाजार मुद्रा विनिमय की एक विकेन्द्रीकृत प्रणाली है, जहाँ इसके प्रतिभागी दुनिया की सबसे बड़ी बैंक, सरकारें और निजी निवेशक हैं। नकद आपूर्ति का मुख्य टर्नओवर बड़े खिलाड़ियों द्वारा निष्पादित किया जाता है, इसलिए विनिमय प्रक्रियाओं को मानकीकृत किया जाता है, न कि केवल आम आदमी के पक्ष में।

कल्पना कीजिए कि किसी लेन-देन को पूरा करने के लिए 100,000 बेस करेंसी इकाइयों की आवश्यकता होती है (1 लॉट 100,000 USD के बराबर होता है)। अधिकांश खुदरा व्यापारियों के पास वह राशि नहीं होती है। इसलिए, वे एक ब्रोकर की सेवाओं का सहारा लेते हैं, क्योंकि यह समाप्त होने वाले लेन-देन के लिए गुम राशि को जोड़ता है।

ब्रोकर बिचौलियों का भी उपयोग करता है: तरलता प्रदाता। एक नियम के रूप में, यह बड़े बैंकों का एक समूह है जो किसी दिए गए समय पर लेन-देन के लिए सबसे सटीक उद्धरण और मूल्य प्रदान करते हैं। तरलता प्रदाताओं की वह संख्या जिसके साथ ब्रोकरेज कंपनी कार्य करती है वह उद्धरणों की सटीकता के साथ-साथ ट्रेडर द्वारा भुगतान किए जाने वाले कमीशन के आकार को निर्धारित करती है। NordFX कई लिक्विडिटी एग्रीगेटर्स के साथ काम करता है, जिनके समूह में दुनिया के सबसे बड़े बैंक शामिल हैं। इसके लिए धन्यवाद, एक ट्रेडर को मिलने वाली शर्तें बाजार में सबसे अच्छी में से हैं।

ईमानदार ब्रोकरों की कमाई की बुनियादी बातें या एक स्प्रेड क्या है

स्प्रेड किसी ट्रेडर द्वारा ब्रोकरेज को भुगतान की जाने वाली कीमत है जब कोई ट्रेड खुलता है, और इसकी गणना करने का सूत्र BID और ASK कीमतों के बीच के अंतर पर आधारित होता है। आप अपने MT4 ट्रेडिंग टर्मिनल में मौजूदा कीमतों को देख सकते हैं, इस विंडो को "मार्केट वॉच" कहा जाता है। इसके अलावा, प्रत्येक ट्रेडिंग इंस्ट्रूमेंट के लिए विशिष्ट और न्यूनतम स्प्रेड को NordFX वेबसाइट पर प्रत्येक प्रकार के ट्रेडिंग अकाउंट के विनिर्देशों में सूचीबद्ध किया जाता है।

यदि आप एक तार्किक श्रृंखला चलाते हैं, तो ब्रोकर की कमाइयाँ कंपनियों द्वारा तरलता प्रदाताओं से प्राप्त उद्धरणों में कुछ बिंदुओं को जोड़कर उत्पन्न की जाती हैं। अर्थात, मानक ट्रेडिंग सिद्धांत निम्नप्रकार कार्य करता है: आप सस्ता खरीदते हैं और थोड़ा अधिक महंगा बेचते हैं। यही कारण है कि ईमानदार ब्रोकर्स किसी ट्रेड को कमाने में रुचि रखते हैं। इसके लिए, वे अपने ग्राहकों को बड़ी मात्रा में प्रशिक्षण सामग्रियाँ, डेमो अकाउंट्स पर ट्रेडिंग करके व्यावहारिक कौशल प्राप्त करने के लिए अवसर, विश्लेषण और पूर्वानुमानों के साथ-साथ ही अतिरिक्त सेवाएं जैसे कि एक ट्रेडर्स कैलकुलेटर और इकॉनोमिक ईवेंट्स कैलेंडर प्रदान करते हैं।

स्प्रेड के अलावा (या इसके बजाय), कुछ प्रकार के अकाउंट्स पर एक अन्य प्रकार का कमीशन होता है: प्रति ट्रेडिंग टर्नओवर का प्रतिशत। इसका उपयोग तरलता प्रदाता तक सीधे पहुंच वाले अकाउंट्स के साथ किया जाता है, जैसे स्वयं ब्रोकर द्वारा प्राप्त उद्धरण। ऐसी प्रथाएं ECN अकाउंट्स में और स्टॉक्स या अन्य अंतर्निहित परिसंपत्तियों को ट्रेड करते समय स्टॉक बाजार पर आम हैं। जबकि इस तरह का कमीशन स्प्रेड से मना नहीं करता है, यदि तरलता प्रदाताओं के लिए एक सीधी निकासी है, तो स्प्रेड न्यूनतम होगा।

फ्लोटिंग और फिक्स्ड स्प्रेड के बीच अंतर

चुने गए अकाउंट के प्रकार के आधार पर स्प्रेड दो प्रकार के होते हैं: फिक्स्ड और फ्लोटिंग। फिक्स्ड स्प्रेड का अर्थ है कि यह पूरे ट्रेड में स्थिर रहेगा। यदि अकाउंट विनिर्देश 2 बिंदुओं के शुल्क मूल्य को सूचीबद्ध करता है, तो यह बाजार गतिविधि की परवाह किए बिना नहीं बदलेगा। ब्रोकर अपने परिवर्तनों के सभी जोखिम उठाता है, इसलिए, ज्यादातर मामलों में, इसका मूल्य हमेशा फ्लोटिंग वाले की तुलना में अधिक होगा।

एक फ्लोटिंग स्प्रेड, एक निश्चित के विपरीत, बाजार की स्थितियों के यथासंभव निकट है, और इसका मूल्य हमेशा गतिशील होता है। इसका मूल्य कई कारकों से प्रभावित होता है, जैसे कि बाजार गतिविधि, प्रतिभागियों के साथ इसकी संतृप्ति और वर्तमान ट्रेडिंग वॉल्यूम। यदि माँग आपूर्ति से मेल खाती है, तो स्प्रेड शून्य की ओर जा सकता है। इसलिए, आप रात में या, उदाहरण के लिए, क्रिसमस की छुट्टियों के दौरान, जब कोई सक्रिय ट्रेडिंग सत्र (तथाकथित "पतला" बाजार) नहीं हो, तो स्प्रेड का विस्तार देख सकते हैं। महत्वपूर्ण आर्थिक समाचार जारी होने के समय भी स्प्रेड बढ़ता है, क्योंकि एग्रीगेटर्स और ब्रोकर कीमतों में तेज उछालों की स्थिति में संभावित नुकसान के विरुद्ध स्वयं का बीमा करने की कोशिश करते हैं।

किस प्रकार का अकाउंट चुनना है यह स्वयं ट्रेडर पर निर्भर करता है। लेकिन आमतौर पर यह स्वीकार किया जाता है कि निश्चित स्प्रेड वाले अकाउंट्स (NordFX में फिक्स अकाउंट) शुरुआती लोगों के लिए पसंदीदा होते हैं। फ्लोटिंग स्प्रेड अधिक अनुभवी ट्रेडर्स (NordFX पर प्रो और जीरो अकाउंट्स) के लिए उपयुक्त है। इस प्रकार का कमीशन सस्ती ट्रेडिंग के मामले में अधिक आकर्षक है, विशेष रूप से उन लोगों के लिए जो स्केलिंग, इंट्राडे ट्रेडिंग का अभ्यास करते हैं और बड़ी संख्या में ऑर्डर खोलते हैं। हालाँकि, फ्लोटिंग स्प्रेड के साथ काम करना व्यवहार में अधिक कठिन है क्योंकि SL और TP स्तरों को इसकी गतिशील प्रकृति को ध्यान में रखते हुए निर्धारित किया जाना है।

स्वैप या किसी लेन-देन को अगले दिन स्थानांतरित करने के लिए मुझ पर शुल्क क्यों लगाया जाता है

अगला अप्रिय आश्चर्य जिसका सामना शुरुआती लोगों को करना पड़ता है, स्वैप है: किसी स्थिति को अगले दिन स्थानांतरित करने के लिए शुल्क। बहुत से लोग गलती से मानते हैं कि ब्रोकरेज कंपनी के लिए यह आय का एक और स्रोत है। हालाँकि, यह शुल्क न केवल ट्रेडर के अकाउंट से लिया जा सकता है, बल्कि, इसके विपरीत, उसे भुगतान भी किया जा सकता है। अर्थात, आप न केवल स्वैप पर हार सकते हैं, बल्कि पैसा भी कमा सकते हैं। पेशेवर ऐसी कमाई को कैरी ट्रेड कहते हैं, और वे उपयोग की जाने वाली ट्रेडिंग रणनीति का भाग हो सकते हैं।

स्वैप का आकार कई कारकों पर निर्भर करता है, जिसमें तरलता प्रदाता से स्वैप का आकार, पूर्वानुमान, और किसी विशेष करेंसी युग्म के लिए विनिमय दर की वर्तमान गतिशीलता आदि शामिल हैं। यहाँ अंतर्निहित कारक करेंसी युग्म के रूप में ब्याज दरों में अंतर है। एक सकारात्मक स्वैप तब घटित होता है जब आप निम्न ब्याज दर वाली करेंसी के बदले उच्च ब्याज दर वाली करेंसी खरीदते हैं। इसके विपरीत, ऋण पर उच्च ब्याज दर वाली करेंसी के बदले निम्न दर वाली करेंसी खरीदते समय एक नकारात्मक स्वैप घटित होता है। उदाहरण के लिए, जब आप USD/ZAR युग्म पर लॉन्ग पोजीशन खोलते हैं, तो वह शुल्क जो ट्रेडर के अकाउंट से बट्टे खाते में डाला जाएगा, 37 अंक होगा, और शॉर्ट पोजीशन पर ट्रेडर को 7 अंक क्रेडिट किए जाएँगे।

यह स्वाभाविक है कि जब ब्याज दरें बदलती हैं, तो केंद्रीय बैंक स्वैप के आकार को भी बदल देंगे। उनका वर्तमान मूल्य हमेशा ट्रेडिंग अकाउंट्स के विनिर्देशों में NordFX वेबसाइट पर पाया जा सकता है।

उन ट्रेडर्स के लिए जो इंट्राडे ट्रेड करते हैं, स्वैप का आकार महत्वपूर्ण नहीं है। हालाँकि, यदि आप कई दिनों, सप्ताहों या महीनों तक के लिए भी किसी पोजीशन को खुला रखते हैं, तो स्वैप एक ऐसा कारक बन जाता है जो इस लेन-देन पर लाभ या हानि की मात्रा को गंभीरता से प्रभावित करता है।

इस्लामिक या स्वैप फ्री अकाउंट्स

धार्मिक मान्यताओं के कारण, इस्लाम का पालन करने वाले लोग ब्याज पर पैसा लेने और देने से मना करते हैं, इसलिए, लेन-देनों के स्थानांतरण वाली क्लासिकल ट्रेडिंग अगले दिन के लिए असंभव बन जाती है। ऐसे ग्राहकों के लिए एक विशेष प्रकार का अकाउंट बनाया जाता है, स्वैप फ्री, जो स्वैप के भुगतान और प्रोद्भवन से छूट देता है। इसके बजाय, ट्रेडर एक निश्चित कमीशन का भुगतान करता है। आप NordFX सहायता सेवा से अनुरोध करके इस सेवा का उपयोग कर सकते हैं।